Роль и границы кредита.
Роль кредита проявляется в ходе практического использования его функциональных возможностей, воздействуя на экономические процессы в обществе.
С позиций оценки характера воздействия роль кредита может быть позитивной и негативной. С позиций степени (силы) влияния на экономику – может быть главной, определяющей и второстепенной. Роль кредита может снижаться и возрастать в зависимости от эффективности его использования в соответствии с его истинным назначением на основе правильного выбора форм и видов кредита, определения механизма кредитования.
Кредит способствует:
– росту макроэкономических показателей (совместному общественному производству, внутреннему валовому продукту, национальному доходу, росту занятости);
– росту объема производства и реализации продукции предприятий;
– снижению издержек производства и обращения;
– ускорению накопления капитала;
– укреплению хозяйственных связей между предприятиями, отраслями, странами;
– ускорению и обеспечению бесперебойности расчетов, преодолению кризиса неплатежей.
Воздействующая роль кредита на экономику проявляется посредством увеличения платежеспособного спроса и превращения потребителя из потенциального в реального. При этом денежный кредит может создавать мультипликационный эффект расширения платежеспособного спроса и образования денежного потока, охватывающего не только непосредственного заемщика, связанных с ним контрагентов, но и всю последовательную цепочку партнеров последних.
Роль кредита в организации и функционировании денежного обращения проявляется в следующем:
1) эмитируемые денежные знаки являются долговыми обязательствами государства перед обществом, предоставившим ему кредит. Государство, используя эмиссию как инструмент самокредитования экономики, формирует необходимый для проведения расчетов объем платежных средств и денежных капиталов;
2) кредит является инструментом проведения государством денежно-кредитной политики, увеличивающим или уменьшающим совокупную денежную массу, обслуживающую экономику;
3) при излишке денежной массы посредством государственного кредита происходит размещение государственных ценных бумаг среди юридических и физических лиц;
4) посредством кредита осуществляется межтерриториальное перемещение денежных масс в наличной и безналичной формах;
5) используемые кредиты сокращают количество денег, необходимых для обращения;
6) кредит сокращает издержки обращения.
Границы кредита – это границы, устанавливающие взаимодействие кредита с денежным и товарным оборотом, капиталом, объемом производства, занятостью, расходами, процентом, ценами, конъюнктурой и валютой.
С помощью кредита:
во-первых, экономика обеспечивается необходимыми платежными средствами;
во-вторых, происходит антиципация собственного дохода заемщика (финансирование из прибыли), что исключительно важно для стимулирования стагнирующей экономики;
в-третьих, устраняются отрицательные последствия тезаврации денег;
в-четвертых, происходит капитализация экономики – с помощью дополнительных платежных кредитов увеличивается занятость, сопровождаемая ростом товарной массы (правда, это происходит не всегда. По Веберу, это имеет место только в том случае, если есть определенные условия, в т.ч. производственные резервы, которые приводятся в движение с помощью кредита).
Справедливо и другое: чрезмерное предоставление кредита отрицательно влияет на покупательную способность денег. При этом денежная эмиссия и ввод платежных средств с помощью кредита выражают неодинаковый процесс. При эмиссии всегда возникают новые платежные средства. Создание денег банками посредством кредита происходит только тогда, когда сумма кредитов в экономике возрастает. Это и понятно, денежный кредит возникает только в том случае, если платежные средства уже созданы или входят в оборот единовременно с кредитованием. Практика показывает, что ввести в оборот деньги, в т.ч. посредством кредита, возможно в любом случае. В условиях безналичных перечислений как центральный, так и коммерческий банк технически могут выпустить сколько угодно платежных средств. Правда, оперировать наличными денежными средствами коммерческие банки могут только в рамках эмиссии наличных денег, произведенной центральным банком.